Dominoeffekter og ny usikkerhed
Den geopolitiske udvikling de seneste 5 uger har sat gang i en række afledte effekter, som vil udspille sig i forsyningskæderne i de kommende måneder.
Nogle af disse er ganske forudsigelige dominoeffekter samtidig med, at der er yderligere risiko for flere uforudsigelige træk, som vil øge de operationelle problemer.
De forventede dominoeffekter, som udspiller sig i de kommende uger og måneder, er baseret på de erfaringer, som markedet lærte i den tidlige fase af pandemien i 2020.
I starten af 2020, oplevede vi et pludseligt og stort fald i fragtmængderne ud af Kina. Rederierne reagerede ved hurtigt at aflyse mange planlagte afsejlinger for at bringe kapaciteten ned på niveau med fragtmængderne. Når dette først er sat i værk, vil det føre til aflyste afsejlinger for eksportører fra andre lande tilbage til Kina med 3-6 ugers forsinkelse afhængig af, hvor i verden de er. Det er naturligvis, fordi de aflyste afsejlinger ”rejser” ganske langsomt gennem forsyningskæderne.
Den næste konsekvens er, at de aflyste afsejlinger på ruterne tilbage mod Kina, reducerer mængden af tomme containere, som rederierne kan tage med tilbage til Asien. Det betyder, at med en forsinkelse på 6-12 uger fra de første aflyste afsejlinger, vil vi se et dyk i mængden af tilgængelige tomme containere i Asien generelt og Kina i særdeleshed.
De forventede dominoeffekter, som udspiller sig i de kommende uger og måneder, er baseret på de erfaringer, som markedet lærte i den tidlige fase af pandemien i 2020.
I starten af 2020, oplevede vi et pludseligt og stort fald i fragtmængderne ud af Kina. Rederierne reagerede ved hurtigt at aflyse mange planlagte afsejlinger for at bringe kapaciteten ned på niveau med fragtmængderne. Når dette først er sat i værk, vil det føre til aflyste afsejlinger for eksportører fra andre lande tilbage til Kina med 3-6 ugers forsinkelse afhængig af, hvor i verden de er. Det er naturligvis, fordi de aflyste afsejlinger ”rejser” ganske langsomt gennem forsyningskæderne.
Den næste konsekvens er, at de aflyste afsejlinger på ruterne tilbage mod Kina, reducerer mængden af tomme containere, som rederierne kan tage med tilbage til Asien. Det betyder, at med en forsinkelse på 6-12 uger fra de første aflyste afsejlinger, vil vi se et dyk i mængden af tilgængelige tomme containere i Asien generelt og Kina i særdeleshed.
Velkendte udfordringer præger den nye situation
Det var præcist dette, som udspillede sig tidligt i 2020, og det er det samme vi ser netop nu. Kinesisk eksport til USA er dykket markant. Der er ikke solide data for hele markedet endnu, men en række rederier og speditører har tilkendegivet, at de ser et dyk i fragtmængderne fra Kina til USA på 30-40%. Dette er fint i tråd med, hvad vi så tidligt i pandemien. Og præcis som under pandemien, har vi nu set rederierne aflyse mange afsejlinger fra Kina til USA. Den næste domino som ”falder” vil dermed blive et dyk i mængden af afsejlinger tilbage fra USA mod Kina. Dette er nu begyndt at ske. Det vil dermed blive efterfulgt af en periode i juni og juli, hvor der bliver returneret færre tomme containere til depoterne i Asien.
Dette vil nu blive yderligere ramt af den annoncerede pause i toldkrigen mellem USA og Kina i de næste 90 dage. Dette kommer til at være det samme, som der skete da Kina genåbnede efter den første fase af pandemien tidligt i 2020. Det førte til en meget stor mængde last, som gav anledning til markante flaskehalsproblemer i USA. Vi står nu overfor den samme udvikling i sommeren 2025.
Der er dog også nogle forskelle i den nuværende situation i forhold til pandemien. Først og fremmest ramte pandemien alle handelsruter ud af Kina. I den nuværende situation er det begrænset til ruten fra Kina til USA på grund af handelskrigen. Ydermere ser vi netop nu en stigning i fragtmængderne fra andre lokationer til USA ud over, hvad vi normalt ser. Det er fordi amerikanske importører forsøger at modtage så meget last som muligt før den udskudte deadline for USA’s nye toldsatser den 9. juli.
Derfor står vi nu overfor flere forventelige dominoeffekter, som vil ligne dem vi så under pandemien.
Efter det første store dyk i fragtmængderne i 2020 blev dette afløst af en stor stigning i last, som skulle afsendes blandt andet fordi de amerikanske forbrugere skruede op for deres indkøb. Denne stigning i fragtmængderne skete samtidig med, vi så den tidligere nævnte dominoeffekt, hvor der blev returneret færre tomme containere tilbage til Asien. Desuden var denne pludselige stigning i fragtmængderne også grundlaget for de efterfølgende flaskehalsproblemer i de amerikanske havne.
Denne gang kommer vi igen til at se en pludselig stærk stigning i fragtmængderne, men nu skyldes det 90-dages pausen i toldkrigen. Dette vil tydeligt medføre to typer af øgede fragtmængder. Den ene er al den last, som allerede afventer afskibning i Kina. Denne last har ventet i op til en måned, mens importørerne afventede situationen i håb om en sænkning af toldsatserne. Det er nu kommet, og disse mange containere skal afskibes snarest. Dertil kommer, at alle importører vil forsøge så vidt muligt at sende alt deres gods i højsæsonen før midt i august, hvor de 90 dage udløber. Det giver en mere komprimeret, og tidlig, højsæson end normalt, og derfor større fragtmængder på ugebasis over Stillehavet.
Forsyningskæder under fornyet pres
Rederierne vil reagere med at aflyse de aflyste afsejlinger for at skaffe kapacitet til det pludselige boom i fragtmængderne. De vil sandsynligvis også aflyse nogle afsejlinger på Asien-Europa services og flytte skibe over til Stillehavet. Dette vil tage en uge eller to at få på plads, og vil medføre en stigning i spotraterne.
Når fragtmængderne så fortsætter med at vokse kraftigt, vil vi se flaskehalsproblemer i havnene i USA. Dette vil fjerne kapacitet fra markedet og raterne vil presses yderligere op – operationelt nøjagtig det samme, som begyndte at udspille sig i midten af 2020.
Dertil kommer, at de afsejlinger, der blev aflyst ud af Asien i april og starten af maj, vil medføre aflyste afsejlinger tilbage fra USA til Asien i resten af maj og ind i juni måned. Det betyder, at der bliver flyttet færre tomme containere tilbage til Kina i juni samtidig med, at der må forventes stort pres på at afskibe mere last. Det vil give sporadisk mangel på tomme containere – igen tilsvarende den effekt, vi så under pandemien.
Læs mere om vores søfragtsservice
English version
